Führend im nachhaltigkeitssektor

Die Coronakrise hat gezeigt, wie unser gesamtes Leben durch ein einziges weltweites Ereignis gestört werden kann. Hoffentlich werden uns die Auswirkungen der Pandemie auf unsere Volkswirtschaften davon überzeugen, dass wir globale Risiken ernst nehmen und Maßnahmen ergreifen müssen, solange es noch nicht zu spät ist. Eine Reihe einschneidender Klimaereignisse kann in unseren Volkswirtschaften und Gesellschaften sogar noch größeren Schaden anrichten.

Das Pariser Klimakonferenz-Abkommen vom Dezember 2015 zur Begrenzung der globalen Erwärmung auf deutlich unter 2 Grad Celsius über dem vorindustriellen Niveau erfordert eine Kapitalbeschaffung in beispiellosem Umfang. Damit kann die Wende zu erneuerbaren und kohlenstoffärmeren Energiequellen sowie Projekte zur Abschwächung der Auswirkungen des Klimawandels finanziert werden. Die geschätzten Kosten belaufen sich auf fünf bis sieben Billionen Dollar.

Dieses Investitionsniveau kann nicht allein vom öffentlichen Sektor getragen werden. Es erfordert auch eine erhebliche Mobilisierung privater Mittel. Zu diesem Zweck müssen neue Finanzprodukte entwickelt werden. Luxemburg nimmt bei der Erhöhung der Gesamtmittel für nachhaltige Investitionen von Milliarden auf Billionen Dollar oder Euro eine führende Rolle ein.

Luxemburg hat seine Rolle als internationaler Finanzplatz immer zur Förderung der Entwicklung eines verantwortungsvollen Finanzwesens genutzt. Das Land war ein Pionier und früher Befürworter der Mikrofinanzierung. Dies war der Bereich, auf den sich die Labelling Agentur LuxFLAG bei ihrer Gründung 2006 konzentrierte. Heute befinden sich 61 Prozent des weltweit in Mikrofinanzfonds gehaltenen Vermögens in luxemburgischen Investmentfonds. In Luxemburg befindet sich ferner ein umfangreiches Ökosystem integrativer Finanzexperten. In jüngerer Zeit haben sich FinTech-Start-ups im Bereich der integrativen Finanzierung entwickelt – u. a. in den Bereichen Zahlungsverkehrssektor, Mikrokredite und inklusive Versicherungen für Kleinbauern in Entwicklungsländern. Das Luxembourg House of Financial Technology (LHoFT) veranstaltet ein spezielles Bootcamp
zur Unterstützung von FinTech-Unternehmen, die im Bereich integrativer Finanzen aktiv sind (Catapult Africa).

Luxemburg war ein früher Förderer ethischer und islamischer Finanzen – beispielsweise Kapitalbeschaffung, die dem Scharia-Gesetz entspricht und als eine Form sozial verantwortlicher Investitionen betrachtet werden kann. 2014 gab die luxemburgische Regierung die erste auf Euro lautende souveräne Sukuk. Die Luxemburger Börse war die erste, die 2002 eine Sukuk außerhalb der muslimischen Welt notierte. Das Land ist bis heute ein führender Ort für die Notierung von Sukuk. Hinsichtlich des verwalteten Vermögens in schariakonformen Investmentfonds belegt Luxemburg nach Saudi-Arabien, Malaysia, Indonesien und Pakistan Platz 5. Es ist das führende nichtmuslimische Domizil für scharia-konforme Investmentfonds.

In Zukunft werden wir Möglichkeiten untersuchen, die sich aus Synergien zwischen der steigenden Nachfrage nach umweltfreundlichen und anderen nachhaltigen Finanzprodukten und dem in der islamischen Finanzwelt erworbenen Know-how ergeben.

Aufgrund seines langjährigen Know-hows im Bereich Mikrofinanzierung wird Luxemburg den Impact-Investment-Sektor weiterentwickeln und fördern. Derzeit liegt ein großer Schwerpunkt auf Investitionen in Klimaschutzmaßnahmen (z. B. Reduzierung der CO2-Emissionen). Der Bedarf an Investitionen für die Klimaanpassung ist wohl noch größer und wesentlich komplexer.